疫情催化下，消费者线上购买生鲜产品的习惯得到快速培养，以社区团购覆盖的微信小程序渠道来看，根据QuestMobile数据，2020年5月生鲜电商微信小程序行业月活跃用户规模达到8847万，同比大幅增长65.6%。此外，疫情期间农产品终端零售渠道结构发生明显变化，社区团购消费激增，渠道占比从疫情前的2%提升至疫情后的11.9%。
市场规模方面，凯度咨询数据显示，预计2020年中国社区团购市场规模达到890亿元，同比+78%，2021年市场规模达到1210亿元，同比+36%。
1.2成长驱动：零售生态完善带来供给端支持，“竞争红利”促渗透率提升
目前，线上消费已成为中国消费者的日常消费的一部分，截至2020年6月，我国网购用户规模达到7.49亿元，其中手机网购用户6.47亿元，这为社区团购模式的推广奠定重要的消费者基础。此外，从供给端看，线上零售生态体系逐步完善，尤其是智慧物流体系/冷链物流的完善，极大地提升了用户体验，《中国冷链物流发展报告2020》数据显示，2019年全国冷藏车保有量21.47万辆，同比增长19.28%。
市场竞争角度看，社区团购在获客引流、消费者教育以及供应链搭建都需要巨大的资金投入和集团式的系统筹建，互联网巨头的入局能够加速市场教育和加快资源向社区团购业态聚集，推动市场做大做强。如据艾瑞咨询数据，2018年中国现代渠道主要零售商数字化建设投入为285.1亿元，预计随着阿里巴巴、京东、苏宁等零售巨头的推动，到2022年，中国现代渠道主要零售商数字化建设投入将突破700亿元。
1.3消费者画像：着重家庭需求，中年女性偏多
目前社区团购平台的消费者多为家庭采购者，着重于解决家庭的日常饮食、居家需求，以三四线及以下城市的30-49岁已婚女性为主，同时消费者对于价格相较一二线客群更为敏感。如据艾媒数据中心统计，2020年消费者选择社区团购平台原因中分析中，商品物美价廉以49.3%的比例排名第一。
1.4团长画像：线下零售店店主+居家宝妈
根据前文分析，团长在社区团购链条中扮演了极为重要的角色。目前，线下零售店店主和宝妈群体是社区团购平台团长的主要构成人群，其中零售店店主占比70%左右，宝妈占比30%左右。
1)就零售店团长而言，其在小区经营小店生意多年，具备一定的流量资源，社群拉新成本较低，同时线下门店作为自提点，便于商品存放和消费者自提。此外，零售店店主开展社区团购业务亦可为原有零售业务带来流量资源;
2)就宝妈而言，其居家时间较多，相对保障及时提货，而且本身社区团购消费者就以已婚中年女性居多，同圈层便于开展社群运营和维护。
1.5销售区域特征：低线城市为主，一线城市亦有布局
销售区域看，社区团购目前的主战场位于二线及以下城市，具体原因包括：
1)社区团购的次日自提模式，相对更适用于生活节奏较慢区域的居民;
2)一线城市目前零售业态已较为完善，优质产品可获取性充足;同时，物流、人工成本又较高，对于处于发展初期的社区团购而言并非最佳布局区域;
3)社区团购定位于满足家庭日常生活消费，而从家庭规模户数看，三、四线线城市区域的多户家庭比例明显较高，如北京2018年家庭户规模中，一人户家庭占比23.37%，高于天津的15.83%;广东2018年一人户家庭占比32.20%，远高于湖南的12.49%。
但目前基于一线城市基础设施完善和人口密度较大的优势等，在一线城市的外围郊区等区域，社区团购同样具备一定的发展空间;部分社区团购平台已在一线城市郊区有所布局，并逐步考虑进军三环内城区，如十荟团在上海浦东、闵行和宝山均有开展社区团购业务。
1.6销售区域特征：龙头加速全国布局
在社区团购发展初期，由于供应链异地复制难度大，投资成本较高，社区团购平台多为区域性布局。而随着企业营收体量扩大和互联网巨头入局，部分企业迅速开启全国布局，如起源于湖南长沙的兴盛优选目前已经覆盖湖南、广东、江苏、四川等16个省、直辖市;美团于2020年7月推出“美团优选”业务，进军社区团购，截止至2020年12月7日，其官方小程序显示中东西部的27个省、直辖市。
1.7社区团购在售产品特征：主打实惠，产品结构多元
产品价格方面，相比于超市到店和生鲜到家模式，社区团购在售产品价格普遍较低：一方面，社区团购简化了产品流通环节降低了交付成本，给予了一定价格优惠空间;另一方面，如前文所述，社区团购的主要消费群体属于价格敏感性较强的三、四线居民，商家价格实惠本身就是这类消费者选择社区团购平台的最重要因素，因而低价实惠成为社区团购平台开拓市场的主要措施。
产品结构方面，各大社区团购平台在售产品结构多元，其中生鲜为核心引流产品，占比普遍在40%-50%。考虑社区团购定位于家庭场景消费，且采取次日自提的方式，我们预计未来生鲜仍为重要的高频引流产品;此外，平台也均主营米面粮油、休闲食品、家用日化等短期计划性商品，满足家庭一站式购物需求。
1.8社区团购竞争格局：巨头跑步入局，前期主打低价实惠
1)互联网巨头跑步入局社区团购，快速全国扩张
早在2018年，阿里、拼多多等互联网企业便通过投资入局了社区团购，此次疫情催化则让巨头们看到了社区团购更大的潜在价值，纷纷亲自上阵，跑步入场社区团购，全国快速覆盖+低价折扣两手抓，意在快速抢占市场份额。如滴滴于2020年6月上线“橙心优选”，仅3个月将业务范围扩大至四川、山东、广西七省市，每日推出低至0.99元的秒杀活动，不定期上线满减、周末狂欢活动;美团于2020年7月成立“优选事业部”，推出“千城计划”，截止到2020年12月7日，其官方小程序显示中东西部的27个省、直辖市。
2)互联网巨头入局，意在生鲜高频流量+广阔下沉市场
对于互联网企业而言，流量意味着商业价值。互联网巨头入局社区团购的主要目的，在于其能带来的尚未得到充分开垦的高频流量资源。从消费渠道数据可以看出，由于生鲜产品的高度非标化，中国生鲜市场渠道销售额分布中，电商渠道截至2019年仅占6%;而同期，服饰鞋帽电商渠道销售额占比已达到34.3%，美妆个护电商渠道销售额占比达到30.3%;生鲜是线上化程度尚未得到充分开垦的处女地，并且生鲜消费具备明显的高频刚需特征，因而成为了互联网巨头必争之地。其中，社区团购模式又是提供了一种以较低成本获取流量的方式。
如前文所述，社区团购主战场位于广阔的下沉市场，在整体流量增长趋缓的背景下，下沉市场正是近年来全网用户的主要增量来源。从实际数据看，2020年Q2三四线城市移动互联网月活跃净增用户规模2108万，而同期一线城市移动互联网月活跃净增用户规模为-359万。
3)龙头原生社区团购平台获资本支持，行业分化逐步显现
